5月6日,A股市場以雷霆之勢開啟五月征程。三大指數(shù)全線飄紅,創(chuàng)業(yè)板指領(lǐng)漲1.97%,滬指強(qiáng)勢收復(fù)3300點(diǎn)整數(shù)關(guān)口。全市場近5000只個股普漲,140余家漲停,單日成交額突破1.34萬億,創(chuàng)年內(nèi)次新高,交投活躍度顯著提升。
資金風(fēng)向標(biāo)
北向資金單日凈流入超120億元,重點(diǎn)加倉方向:
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人工智能(凈買入38億元)
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稀土永磁(凈買入19億元)
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高端裝備(凈買入15億元)
兩融余額單日增加280億元,融資客集中布局:
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光模塊概念(中際旭創(chuàng)融資買入額居首)
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人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)鏈(綠的諧波獲4.2億元融資買入)
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半導(dǎo)體設(shè)備(北方華創(chuàng)融資余額創(chuàng)歷史新高)
領(lǐng)漲賽道解析
前沿科技賽道集體爆發(fā),六大主線引領(lǐng)結(jié)構(gòu)性行情:
1. 核聚變技術(shù)突破
合肥BEST裝置提前兩個月啟動總裝,全球首個聚變發(fā)電演示項(xiàng)目加速推進(jìn)。相關(guān)概念股安泰科技、久立特材雙雙漲停,核能板塊單日資金流入達(dá)47億元。
2. 稀土戰(zhàn)略價值重估
歐洲鏑價飆漲210%至3000美元/公斤,資源管控催生定價權(quán)革命。中科三環(huán)、寧波韻升等永磁龍頭獲機(jī)構(gòu)搶籌,板塊平均市盈率修復(fù)至35倍。
3. 腦機(jī)接口產(chǎn)業(yè)化
中科院柔性微電極機(jī)器人通過驗(yàn)收,醫(yī)療康復(fù)領(lǐng)域打開百億市場空間。創(chuàng)新醫(yī)療、三博腦科等標(biāo)的連續(xù)三日累計漲幅超20%。
4. 智能裝備應(yīng)用落地
五一景區(qū)外骨骼機(jī)器人引發(fā)關(guān)注,產(chǎn)業(yè)化進(jìn)程超預(yù)期。埃斯頓、華中數(shù)控等智能制造標(biāo)的獲主力資金凈流入超8億元。
5. 鴻蒙生態(tài)爆發(fā)
鴻蒙智行假期訂單同比翻倍,PC端系統(tǒng)即將商用。軟通動力、潤和軟件等生態(tài)伙伴市值單日增長超150億元。
6. 算力基建加速
光模塊龍頭中際旭創(chuàng)季報超預(yù)期,800G產(chǎn)品出貨量環(huán)比增長45%。CPO板塊平均漲幅達(dá)7.2%,年內(nèi)第二次領(lǐng)漲科技賽道。
驅(qū)動因素透視
全球資本再配置:五一期間MSCI全球指數(shù)上漲2.3%,離岸人民幣升值0.8%,外資加速回流新興市場。EPFR數(shù)據(jù)顯示,中國股票基金單周凈流入創(chuàng)22周新高。
政策紅利釋放:政治局會議定調(diào)"穩(wěn)中求進(jìn)",大基金三期3440億資本金到位,科技部新增15個人工智能先導(dǎo)區(qū)。
產(chǎn)業(yè)周期共振:TMT板塊成交占比回落至21%,機(jī)構(gòu)持倉處于近兩年低位。一季報顯示,計算機(jī)、半導(dǎo)體設(shè)備凈利潤同比增速達(dá)38%、45%。
機(jī)構(gòu)策略前瞻
東吳證券:科技成長風(fēng)格切換確立,建議關(guān)注人形機(jī)器人執(zhí)行器、多模態(tài)大模型、低空經(jīng)濟(jì)三大方向,預(yù)計二季度超額收益可達(dá)15%-20%。
中信建投:算力革命進(jìn)入2.0階段,重點(diǎn)關(guān)注液冷技術(shù)(滲透率有望突破30%)、硅光模塊(成本優(yōu)勢達(dá)40%)、存算一體芯片(能效比提升5倍)等細(xì)分領(lǐng)域。
中泰證券:稀土永磁迎來戴維斯雙擊,戰(zhàn)略儲備+機(jī)器人需求雙擊下,行業(yè)估值中樞有望從25倍PE提升至40倍,重點(diǎn)標(biāo)的看50%上行空間。
風(fēng)險提示
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美聯(lián)儲縮表節(jié)奏超預(yù)期
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地緣政治擾動供應(yīng)鏈
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技術(shù)迭代不及預(yù)期
(本文數(shù)據(jù)來源:中國證券登記結(jié)算公司、萬得資訊、上市公司公告,分析僅供參考。市場有風(fēng)險,投資需謹(jǐn)慎。)更多股票資訊,關(guān)注財經(jīng)365!