根據(jù)國務(wù)院的文件表明，對于銅、氧化鋁等冶煉領(lǐng)域的新增產(chǎn)能將嚴(yán)格控制，同時合理安排硅、鋰、鎂等行業(yè)的新增產(chǎn)能。
有色金屬生產(chǎn)能力的布局有望得到改善
5月29日，國務(wù)院發(fā)布了《2024—2025年節(jié)能減碳行動方案》。在有色金屬行業(yè)的減碳行動中提到，要優(yōu)化有色金屬產(chǎn)能布局，嚴(yán)格執(zhí)行電解鋁產(chǎn)能置換政策，同時嚴(yán)格控制銅、氧化鋁等冶煉新增產(chǎn)能，合理規(guī)劃硅、鋰、鎂等行業(yè)的新增產(chǎn)能。同時大力推動再生金屬產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。到2025年底，再生金屬供應(yīng)占比將達(dá)到24%以上，鋁水直接合金化比例將提高到90%以上。
計劃指出，將嚴(yán)格控制新增有色金屬項目的準(zhǔn)入條件。新建或改擴(kuò)建電解鋁項目必須符合最佳能源利用水平和環(huán)保A級要求，新建或改擴(kuò)建氧化鋁項目的能源利用必須符合先進(jìn)的強(qiáng)制性能源消耗限額標(biāo)準(zhǔn)。新建的多晶硅和鋰電池正負(fù)極項目必須達(dá)到行業(yè)領(lǐng)先水平的能源利用標(biāo)準(zhǔn)。
最近幾年來，我國有色金屬產(chǎn)業(yè)正逐漸朝著綠色低碳的方向轉(zhuǎn)變，尤其是再生金屬領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)了快速發(fā)展。根據(jù)中國有色金屬工業(yè)協(xié)會的數(shù)據(jù)顯示，到2023年，我國再生金屬產(chǎn)品的產(chǎn)量在穩(wěn)步增長，產(chǎn)業(yè)規(guī)模和規(guī)范化水平不斷提升，其中主要的再生有色金屬品種產(chǎn)量達(dá)到1770萬噸，同比增長了6.95%。
自年初以來，有色金屬期貨價格普遍上漲
自2024年伊始以來，在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇、地緣政治和降息預(yù)期等多個因素影響下，有色金屬期貨價格普遍上漲。在國內(nèi)市場，截至目前為止，錳硅期貨價格上漲近50%，白銀期貨價格上漲超過40%，其他諸如錫、鎳、銅等期貨價格上漲超過20%。海外有色金屬期貨也有顯著漲幅，COMEX白銀、倫敦銀漲幅超過30%，COMEX黃金漲幅超過13%，而LME錫和LME鎳價格同樣有明顯上漲。
展望未來，專家表示有色金屬價格有望進(jìn)一步走高。華西證券研究報告指出，從長期看，持續(xù)實施緊縮貨幣政策將增加美國經(jīng)濟(jì)風(fēng)險。在美國經(jīng)濟(jì)衰退時，黃金這種避險資產(chǎn)的作用將更加凸顯，全球央行將繼續(xù)增持黃金。而非投機(jī)頭寸在美聯(lián)儲意外寬松或降息時提供金價支撐。
今年以來，房地產(chǎn)領(lǐng)域陸續(xù)出臺重要政策，大大提振了行業(yè)信心。作為下游產(chǎn)業(yè)，工業(yè)金屬有望受益。根據(jù)SMM的數(shù)據(jù)顯示，房地產(chǎn)對銅、鋁、鋅的下游應(yīng)用分別占比約25%、23%、23%。據(jù)國聯(lián)證券的報告指出，若房地產(chǎn)政策持續(xù)放松，預(yù)計將會提振市場對銅、鋁、鋅、錫、銻等地產(chǎn)鏈金屬需求的信心，從而打破市場對這些金屬需求因房地產(chǎn)市場低迷而悲觀的預(yù)期。
有色金屬股票名單已公布
自5月以來，在多個積極因素影響下，有色金屬板塊整體上漲，個股平均漲幅達(dá)到4.19%，華鈺礦業(yè)漲幅超過70%，電工合金、湖南黃金、曉程科技等的漲幅超過20%。
華鈺礦業(yè)連續(xù)3個交易日股價漲停，該公司主要經(jīng)營銻精礦產(chǎn)品。根據(jù)公司公告，國內(nèi)的可控銻資源量為20.76萬金屬噸，海外投資項目塔鋁金業(yè)持有的可控銻資源量為26.41萬金屬噸。最近，銻價格持續(xù)上漲，銻錠的報價已達(dá)到每噸14萬元，均價較上月初上漲近40%。
根據(jù)機(jī)構(gòu)的關(guān)注程度來看，有9只有色金屬板塊的股票獲得了20家以上的機(jī)構(gòu)評級。其中，洛陽鉬業(yè)、銀泰黃金、神火股份、紫金礦業(yè)受到的關(guān)注最多，分別為26家、25家、24家、24家。
據(jù)洛陽鉬業(yè)公告顯示，2023年公司所有產(chǎn)品的產(chǎn)量均出現(xiàn)同比增長，其中銅、鈷、鈮和磷均實現(xiàn)創(chuàng)歷史新高。公司銅產(chǎn)量已接近全球前十，成為全球最大的鈷生產(chǎn)商，且在鉬、鎢、鈮的產(chǎn)量方面一直保持領(lǐng)先地位。更多股票資訊，關(guān)注財經(jīng)365！