在標普500指數(shù)今年迄今帶來約7%的回報，以及美聯(lián)儲考慮加息之際，投資者應(yīng)考慮下調(diào)股票持倉，提高現(xiàn)金配置比重。
為客戶提供的風險溫和的策略模型中，股票配置比重從60%下降至58%；現(xiàn)金配置比重從2%增加至4%。
由于基本面狀況似乎完好，仍然高配股票。減持小盤股和大盤價值型股票，增加全球地區(qū)的股票比重，尤其是歐洲股。
勢將獲利于利率走高的資產(chǎn)：浮息活期債券(VRDO)、優(yōu)先貸款和市政債券。勢將獲利于特朗普政策的股票類：國防、金融、基礎(chǔ)設(shè)施和能源。