新三板最新消息|風(fēng)控問題拖后腿！盈利一流的齊魯銀行如何破局？
如果用一個字來概括銀行業(yè)，那就是：餓。
為什么這么說呢？銀行，百度詞條的定義是：
銀行，是依法成立的經(jīng)營貨幣信貸業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)，是商品貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物。
而銀行業(yè)務(wù)的本質(zhì)是存、貸、匯。換句話說，銀行干的是經(jīng)營錢的行當(dāng)。
從商業(yè)的邏輯出發(fā)，銀行作為一家企業(yè)，利益最大化是本質(zhì)的訴求。然而，由于高收益的資產(chǎn)總是伴隨著高風(fēng)險，沒有人能夠完全免除這些資產(chǎn)收益不確定性。
為了防范風(fēng)險，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對銀行的資本充足率等指標(biāo)做了一系列的規(guī)定。從監(jiān)管的思路來看，資本是銀行用來抵御風(fēng)險的最后一道防線。
而對于銀行來說，有了資本充足率這個硬性指標(biāo)，銀行想做大做強(qiáng)，想達(dá)標(biāo)，在加強(qiáng)風(fēng)控的基礎(chǔ)上，就只能通過募資、發(fā)債補(bǔ)充資本充足率。
對于新三板唯一一家凈利潤過10億的齊魯銀行來說，補(bǔ)充資本充足率應(yīng)該是頭等大事，指標(biāo)下滑的同時，還在逼近監(jiān)管紅線。
這不，一拋就拋出50億的融資計劃。
9月8日，齊魯銀行50億（43億+15家村鎮(zhèn)銀行股權(quán)）融資方案獲銀監(jiān)會批準(zhǔn)，投后估值156億元，暴增50%左右，此輪融資后能使齊魯銀行資本充足率上升至16.05%。
但從齊魯銀行目前的發(fā)展?fàn)顩r來說，風(fēng)控或許才是重中之重。
一，半年10億凈利潤 資本充足率卻捉襟見肘
2017年中期顯示，齊魯銀行上半年實現(xiàn)營收26.1億元，同比增長1.35%；凈利潤10.28億元，同比增長26.97%。
這是什么概念？
1、齊魯銀行不僅是新三板最能賺錢的公司，營收凈利規(guī)模也超過了五家上市江蘇城商行。
2、對標(biāo)上市銀行，齊魯銀行凈利增速位列首位。
對于上半年業(yè)績增長原因，齊魯銀行沒有做出太多解釋。或從幾大指標(biāo)找到答案。2017年上半年：
1、資產(chǎn)減值損失同比2016年中期下滑21.2%；
2、撥備覆蓋率達(dá)221.27%，同比期初增長16%，高于監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)71.27%，成績非常不錯。
以上兩點均是得益于齊魯銀行上半年資產(chǎn)質(zhì)量的把控，相對應(yīng)的是，齊魯銀行不良貸款率由期初1.68%下滑至1.59%。
總的來看，齊魯銀行上半年業(yè)績表現(xiàn)確實不錯，但也存在一些問題。比如，資本充足率。
截至2017年6月底，齊魯銀行資本充足率分別為12.56%、一級資本充足率、核心一級資本充足率分別為9.26%、7.84%。
從現(xiàn)有數(shù)據(jù)來看，齊魯銀行2012年以來的資本充足率均接近商業(yè)銀行資本充足率管理目標(biāo)的底線，而這也直接導(dǎo)致其在開展其它業(yè)務(wù)方面受限。
根據(jù)公開數(shù)據(jù)，2012-2014年齊魯銀行資本充足率分別為13.07%、11.64%、11.15%，連續(xù)三年呈下滑態(tài)勢；2015年、2016年該行資本充足率11.69%、12.09%，均低于2012年的水平。
銀監(jiān)會說了，到2018年底，銀行資本充足率、一級資本充足率和核心一級資本充足率分別不得低于11.5%、9.5%和8.5%。目前招行、建行、工商等頭部銀行資本充足率均在14%左右。
為了解決資本充足率這個核心指標(biāo)，掛牌新三板以來，齊魯銀行充分運用各種融資手段補(bǔ)充彈藥：
1、定增：2015年8月4日，齊魯銀行成功募集資金15.01億元。
2、優(yōu)先股：齊魯銀行2016年11月定向發(fā)行了2000萬股優(yōu)先股，募資總額達(dá)20億元；
3、二級資本債券：2016年至2017年共發(fā)行兩次二級資本債券，合計募資30億元。
截至目前，齊魯銀行在新三板的融資總額超過60億，這樣的融資水平在新三板都不多見。