國金證券策略團隊表示，從中報預告的數據來看，行業中僅有“電子、游戲、白電、白酒”等行業好于預期或者符合市場預期，而與經濟(PPI)高度相關的中上游行業均差于市場之前的一致預期，依靠于外延式并購的高估值板塊大多低于預期，如“計算機、教育”等板塊。由于前期機構投資者“抱團取暖”過于集中，使得機構投資者開始守“舊”掘“新”，試圖通過尋找中報業績的確定性，進一步去挖掘細分板塊的龍頭公司成為當前的主流策略。如由單一的擁抱“白酒”到逐步的擴散的“食品、乳制品”子板塊類等，也就是我們在研報中一直強調的，行情的演繹有望由“漂亮50”擴散至“漂亮150”。
投資策略上，站在當前時點，具體行業配置上，我們依次推薦：“大金融(MSCI有望成為催化劑)、航空(受益于原油下跌+人民幣升值)、電子、機場、鐵路運輸、家電、食品飲料、電力”等。
主題方面，建議重點關注“粵港澳新區(香港回歸70周期慶，深汕合作特區)、tesla產業鏈、特色小鎮、汽車自主品牌占比提升(如：吉利汽車以及相關產業鏈)、蘋果產業鏈”等。
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