中國證券業(yè)協(xié)會發(fā)布2017年度第2號《首次公開發(fā)行股票配售對象黑名單公告》，對參與2016年第14-17批的37個IPO新股網(wǎng)下申購過程中，違反《首次公開發(fā)行股票承銷業(yè)務規(guī)范》第四十五條、四十六條規(guī)定的“提交有效報價但未參與申購”、“獲配后未按時足額繳付認購資金”的514個股票配售對象列入黑名單。
公募產(chǎn)品被關線下打新小黑屋
基金君根據(jù)名單統(tǒng)計了一下，直接和基金公司有關的配售對象被拉黑9個，469個個人投資者被拉黑，其余列入黑名單的配售對象為保險資管產(chǎn)品、私募基金產(chǎn)品、券商資管計劃、公司自營帳戶。9個被拉黑的配售對象中兩個為資管計劃，其它皆為公募基金產(chǎn)品。絕大多數(shù)配售對象被暫停半年打新，而華富成長趨勢混合型證券投資基金則被暫停一年。
被拉黑可能是忘了線下繳款
配售對象被拉黑到底是“提交有效報價但未參與申購”？還是“獲配后未按時足額繳付認購資金”？本次證券業(yè)協(xié)會公告是總體說明兩大原因而把配售對象拉黑，并未具體說明每一個配售對象違反哪一條規(guī)定。
打新收益相對不錯，中簽令網(wǎng)上屢打新屢不中的散戶羨慕不已。為什么有的提交有效報價后未參與申購？為什么獲配后又未按時足額繳付認購資金？北京一小型公募的投資經(jīng)理告訴基金君“可能是忘了，不然一般不會繳款的。”華南一中型公募的投資經(jīng)理也表達了如是觀點，“要么是忘了，要么是產(chǎn)品要到期了。”
公募基金很少有產(chǎn)品到期的情況，資管計劃一般有運作期限，被拉黑的有兩只資管產(chǎn)品：被拉黑的兩家資管產(chǎn)品分別為安盈資管計劃和安盈1號資產(chǎn)管理計劃，分別由深圳一家大型基金公司和上海一家小型基金公司管理，基金君根據(jù)公開信息只能查到這兩只產(chǎn)品是2016年4月備案的，具體到期日期不知。
線下打新不同于網(wǎng)上打新，新股網(wǎng)上發(fā)行有六個流程，網(wǎng)下發(fā)行則多達12步流程。線上打新的一些流程可以通過交易系統(tǒng)完成，到了相關流程節(jié)點，系統(tǒng)可以實現(xiàn)提示；線下流程則要人工盯，提交有效報價、申購、繳款都是線下進行，做不到系統(tǒng)提示，似乎有忘的可能性。
“忘了，內(nèi)部流程有問題。”上述華南中型公募的投資經(jīng)理稱。為了防止忘記，該華南公募把活派在交易部門專門執(zhí)行。上述北京小型公募的投資經(jīng)理自己則做了個流程表格，每天盯著時間點執(zhí)行相關流程。基金業(yè)績做好不容易，基金君奉勸那些忘事的投資經(jīng)理多學學自己做表格盯著線下打新流程的同業(yè)。