今年年初到4月中旬，股市債市震蕩中上漲，滬指上漲了5%以上，但4月中旬以來風(fēng)云變幻，A股熱點(diǎn)渙散、經(jīng)歷陣痛，股指全線下跌。而債市表現(xiàn)也同樣低迷，國債期貨實(shí)現(xiàn)八連跌，10年國債收益率觸及3.70%關(guān)口。
股票混合債券基金全線告負(fù)
股債兩市的跌跌不休，不斷消耗混合基金此前所積累的盈利。銀河證券基金研究中心的統(tǒng)計(jì)表明，短短16天時(shí)間里，股票基金、混合基金和債券基金的業(yè)績?nèi)坑烧D(zhuǎn)負(fù)。
具體來看，在今年頭66個(gè)交易日里，股票基金表現(xiàn)突出，平均錄得5.18%的正收益，位居三大類基金榜首。混合基金表現(xiàn)也不錯(cuò)，平均上漲3.28%；債券基金則表現(xiàn)一般，平均收益0.44%，這也符合一般的股債“蹺蹺板效應(yīng)”。
然而漲得多跌得也多。在隨后16個(gè)交易日里，股票基金跌幅也突出，不僅把此前收益給耗光，還虧損1.76%；混合基金和債券基金也微損0.02%、0.48%。至此，三大類基金自2011年股市債市同時(shí)下跌以來，再一次集體出現(xiàn)負(fù)收益。
（由于昨日股市出現(xiàn)下跌，預(yù)計(jì)截至5月10日今年以來的業(yè)績比截至5月8日的業(yè)績還要低一些。）
萬萬沒想到，虧最多的竟然是可轉(zhuǎn)債基金
三大類基金的由正轉(zhuǎn)負(fù)過程中，跌幅最大的細(xì)分類基金，竟然是一直兼有股性、債性的可轉(zhuǎn)換債券型基金。在股債雙殺的背景下，“進(jìn)可攻、退可守”的可轉(zhuǎn)換債券基金淪入“進(jìn)亦憂、退亦憂”的窘境。26只可轉(zhuǎn)換債券型基金今年以來平均虧幅達(dá)4.32%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了股票基金平均1.76%的跌幅。
而在政策和市場的雙重打擊下，分級基金的表現(xiàn)同樣不佳，258只股票型分級基金平均錄得3.89%虧損；22只債券型分級子基金也平均虧損3.42%。
基金數(shù)量最多的混合基金是在5月8日當(dāng)日錄得0.75%下跌，今年以來平均業(yè)績已經(jīng)略有虧損。銀河證券基金研究中心統(tǒng)計(jì)顯示，混合基金中的股債平衡型基金、偏債型基金、保本型基金和絕對收益目標(biāo)基金今年以來表現(xiàn)比較穩(wěn)定，截至5月8日，今年以來平均凈值增長率為0.92%、0.47%、0.46%和0.65%。
514只以股票為主要投資方向的偏股型混合基金今年平均虧損了0.43%；824只靈活配置型混合基金今年以來小幅虧損了0.12%。
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