6月2日，新三板掛牌私募整改一年期限已逾，全國股轉(zhuǎn)公司相關(guān)負(fù)責(zé)人就掛牌私募機(jī)構(gòu)自查整改工作答記者問，該負(fù)責(zé)人表示，各私募機(jī)構(gòu)自查整改口徑不一致，將進(jìn)一步研究明確整改報(bào)告的內(nèi)容格式、自查整改條件等。
2015年底，監(jiān)管者及時(shí)叫停了PE機(jī)構(gòu)掛牌新三板，并于去年5月27日公布了八條新規(guī)作為PE公司掛牌的門檻，擬掛牌的私募機(jī)構(gòu)必須按照新的規(guī)則申報(bào)，已掛牌的27家私募機(jī)構(gòu)應(yīng)在一年內(nèi)完成自查整改，否則將面臨摘牌的命運(yùn)。
新規(guī)要求頗為苛刻，其中要求私募機(jī)構(gòu)管理費(fèi)和業(yè)績報(bào)酬占收入來源80%以上，私募機(jī)構(gòu)作為管理人在基金中出資額不得高于20%，VC類私募近三年年均實(shí)繳資產(chǎn)管理規(guī)模在20億元以上，PE類私募近3年年均實(shí)繳資產(chǎn)管理規(guī)模在50億元以上等等。
截至目前，已經(jīng)有12家掛牌PE發(fā)布了自查整改公告。其中，天信投資(831889.OC)、麥高控股(834759.OC)和蘇河匯(834401.OC)選擇放棄私募基金管理業(yè)務(wù)，注銷私募投資基金管理人登記。九鼎集團(tuán)、思考投資、天圖投資、浙商創(chuàng)投(834089.OC)等PE都發(fā)布公告稱符合新的監(jiān)管規(guī)定。
上月，合晟資產(chǎn)(833732.OC)宣布主動(dòng)摘牌，成為了近期第一家未提交整改報(bào)告的私募機(jī)構(gòu)。
股轉(zhuǎn)公司相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，自查整改期限已屆滿，部分掛牌私募機(jī)構(gòu)披露了自查整改報(bào)告，部分掛牌私募機(jī)構(gòu)未直接披露，但以各種方式提交了自查整改報(bào)告。
他指出，各私募機(jī)構(gòu)對(duì)于自查整改的具體對(duì)象、自查整改條件的計(jì)算口徑等問題的理解不盡一致。因此，股轉(zhuǎn)公司將進(jìn)一步研究明確掛牌私募機(jī)構(gòu)自查整改報(bào)告的具體內(nèi)容與格式、自查整改條件的計(jì)算口徑等問題。
屆時(shí)，掛牌私募機(jī)構(gòu)和主辦券商應(yīng)按照統(tǒng)一要求，分別對(duì)自查整改報(bào)告和核查報(bào)告進(jìn)行調(diào)整完善后重新披露。股轉(zhuǎn)將根據(jù)重新披露的自查整改報(bào)告，按照《關(guān)于金融類企業(yè)掛牌融資有關(guān)事項(xiàng)的通知》的規(guī)定，開展后續(xù)工作。
一家掛牌私募機(jī)構(gòu)內(nèi)部人士告訴第一財(cái)經(jīng)，私募整改意見內(nèi)部爭議較大，細(xì)節(jié)一直沒有明確解釋，此外對(duì)融資規(guī)模的約束還爭論之中。由于部分掛牌私募已經(jīng)有較多的股東人數(shù)，因此整改的總體精神可能包括避免私募機(jī)構(gòu)退市。