財(cái)經(jīng)365訊，近一年沒發(fā)新基金，去年一整年前十大重倉股均為金融股，方正富邦基金為何如此青睞金融板塊？這樣的持倉偏好是否存在風(fēng)險(xiǎn)？
前十大重倉股均為金融股
2017年是金融板塊表現(xiàn)強(qiáng)勢的一年，申萬非銀金融指數(shù)累計(jì)上漲17.3%，申萬銀行指數(shù)累計(jì)上漲13.28%。得益于重倉金融股，方正富邦基金去年旗下八成以上基金業(yè)績回報(bào)跑贏市場平均收益率。
不過，今年以來金融板塊出現(xiàn)回調(diào)。截至3月20日，今年以來申萬銀行指數(shù)上漲2.85%，但申萬非銀金融指數(shù)下挫1.33%。數(shù)據(jù)顯示，截至2017年四季度，方正富邦基金前十大重倉股均為金融股，其中有6只銀行股和4只保險(xiǎn)股。記者注意到，該公司重倉金融股的投資偏好是從2015年三季度開始，一直延續(xù)至今。
從重倉的個(gè)股來看，漲跌情況較為分化。截至3月20日收盤，2018年以來，方正富邦基金前十大重倉股中，有7只金融股保持了0.58%-11.51%的漲勢，但也有3只跌幅已超10%，分別是新華保險(xiǎn)（601336）-26.04%、中國人壽（601628）-11.4%、平安銀行-11.13%。
受此影響，方正富邦優(yōu)選A/C、方正富邦保險(xiǎn)主題兩只去年漲幅超20%的基金，截至3月20日，今年以來累計(jì)回報(bào)分別為-6.27%/-6.11%、-6.05%。這兩只基金2017年四季度前十大重倉股中，均有7只是金融股。
關(guān)于偏好金融股的原因，記者曾向方正富邦基金了解詳情，但截至發(fā)稿前，該公司相關(guān)負(fù)責(zé)人并未回復(fù)本報(bào)的采訪函。有市場人士分析認(rèn)為，金融股今年預(yù)計(jì)將延續(xù)之前的慢牛走勢。
近一年沒發(fā)新基金
方正富邦基金管理有限公司成立于2011年7月8日，是首家獲中國證監(jiān)會批準(zhǔn)設(shè)立的陸臺合資基金管理公司。注冊資本為2億元人民幣，2016年公司注冊資本增至4億元人民幣。其中，方正證券股份有限公司出資66.7%，富邦證券投資信托股份有限公司出資33.3%。
去年4月，因基金投資運(yùn)作、基金銷售、風(fēng)控合規(guī)等環(huán)節(jié)存在違規(guī)行為，方正富邦基金被證監(jiān)會責(zé)令整改，暫停受理公募基金產(chǎn)品注冊申請12個(gè)月。也就是說，該公司已經(jīng)近一年未發(fā)布新品。
數(shù)據(jù)顯示，截至2017年四季度，方正富邦基金資產(chǎn)管理總規(guī)模為132.73億元，在123家公募基金公司中排名第80位，非貨基排名第83位。其中，貨基規(guī)模為93.5億元，占總資產(chǎn)規(guī)模70.44%。而據(jù)統(tǒng)計(jì)，該公司目前一共只有14只基金(份額分開計(jì)算)，其中有3只是貨基。
由于近一年沒發(fā)新基金，方正富邦基金去年規(guī)模較2016年縮水了27.49億元。如今即將迎來解禁期，去年依靠重倉金融股獲得不錯(cuò)回報(bào)的方正富邦基金是否會繼續(xù)加碼？針對這一問題，記者并未收到方正富邦基金的回應(yīng)。
不過，如此集中重倉在金融板塊，是否存在風(fēng)險(xiǎn)？恒豐泰石總經(jīng)理韓瑋在接受記者采訪時(shí)表示：“這要看產(chǎn)品的風(fēng)格，如果是金融類主題基金就很正常。不是金融類主題基金問題也不大，因?yàn)橄啾绕渌袠I(yè)，金融股有明顯的低風(fēng)險(xiǎn)、低估值特征。”
某業(yè)內(nèi)人士還提到，配置較多的金融股沒有什么問題，只要持有的標(biāo)的相對比較分散。但也要警惕市場風(fēng)險(xiǎn)，比如金融板塊整體下跌，可能會造成基金凈值的下跌。獲取更多財(cái)經(jīng)資訊，請隨時(shí)關(guān)注財(cái)經(jīng)365網(wǎng)站。