?市場消息

聊聊中國股票市場上兩件大事！

  1、先說說中概這事情，下面這個是最新的消息。證監(jiān)會新聞發(fā)言人答記者問問：近日，米國證監(jiān)會(SEC)公布了《外國公司問責(zé)法》實(shí)施細(xì)則，個別企業(yè)宣布啟動自美退市工作，引發(fā)市場廣泛關(guān)注。請問證監(jiān)會對此有何評論?對中美審計監(jiān)管合作以及下一步境內(nèi)企業(yè)赴美上市前景有何看法?

  答：我們注意到了這些情況，也關(guān)注到市場對中美審計監(jiān)管合作及下一步境內(nèi)企業(yè)赴美上市前景的關(guān)切。ZJH和相關(guān)監(jiān)管部門始終對企業(yè)選擇境外上市地持開放態(tài)度，充分尊重企業(yè)依法合規(guī)自主選擇上市地。近期，個別媒體報道ZG監(jiān)管部門將禁止協(xié)議控制(VIE)架構(gòu)企業(yè)赴境外上市，推動在美上市中國企業(yè)退市，這完全是誤解誤讀。據(jù)我們了解，一些境內(nèi)企業(yè)正在積極與境內(nèi)外監(jiān)管機(jī)構(gòu)溝通，推進(jìn)赴美上市事宜。

  在中美審計監(jiān)管合作方面，近期，ZJH與美國SEC、美國公眾公司會計監(jiān)督委員會(PCAOB)等監(jiān)管機(jī)構(gòu)就解決合作中存在的問題進(jìn)行了坦誠、有建設(shè)性的溝通，對一些重點(diǎn)事項(xiàng)推進(jìn)合作方面取得了積極進(jìn)展。

  說說中概大跌的影響。如果不考慮最新消息的情況下，恒生指數(shù)期貨已經(jīng)反應(yīng)出來了。然后我又去翻了最近跌幅比較接近的日子，11月26日的港股跌幅比較接近這個數(shù)字，當(dāng)天的騰訊跌了3%，其實(shí)還好。阿里、B站這種跟中概關(guān)聯(lián)比較密切的估計會比較慘，騰訊這種在美股只有一個ADR，跌幅就會小很多。另外滴滴退市這個事情，我看了看一些比較有價值的評論，還真有可能上不了港股，因?yàn)楦酃梢蟮蔚蚊恳粋€運(yùn)營的城市都要有網(wǎng)約車運(yùn)營牌照，但滴滴大概只有一半不到的城市有網(wǎng)約車運(yùn)營牌照。所以滴滴美股退市后上港股目前看只是一個目標(biāo)了，具體能不能上要看怎么協(xié)調(diào)了。其實(shí)吧，就算假設(shè)中概真的全退，我也覺得中概退市對港股來說，長期真不是利空，你想一下，中概的云計算、新能源造車三兄弟，互聯(lián)網(wǎng)全退到港股上市，以后抖音(tiktok)應(yīng)該也只能在港股上市，再以后外資風(fēng)投投的人工智能，機(jī)器人，元宇宙這些都只能選擇港股上市(選擇科創(chuàng)的話外資風(fēng)投退出不了)。這樣一來，港股就真成了港版納斯達(dá)克了，而且含金量很高，這個有利于解決港股目前估值一直偏低的尷尬處境，吸引全球資金來玩。我也不覺得以后互聯(lián)網(wǎng)就沒機(jī)會了，電商可能會比較差，但元宇宙是長期方向，中概那邊都退的話，國內(nèi)最大兩個游戲公司騰訊、網(wǎng)易就都是只在港股上市了。港交所或成最大贏家.....對于A股，沒多少影響。2、另外再聊聊恒大的問題。雖然不斷有各方評論表示，恒大問題屬個案風(fēng)險，對房地產(chǎn)行業(yè)和金融市場沖擊有限。按行業(yè)慣例，每一筆債券發(fā)行時，一般都會有加速到期條款，申明只要發(fā)行方有任何債務(wù)逾期未兌付，該債券可視為立即到期，由此保護(hù)發(fā)行時間靠后的債權(quán)人。所以，理論上恒大這筆2.6億美元的到期未付，會立即觸發(fā)其現(xiàn)存的所有海外債到期。且國內(nèi)債券同樣會與海外債聯(lián)動，一同觸發(fā)交叉違約。恒大之前的資產(chǎn)和負(fù)債大概是2萬億的負(fù)債，加上2萬多億價值的土地資產(chǎn)，但這些土地都是3-4線為主，按目前市場情況，能不能值1萬億都不好說，所以恒大目前的境況應(yīng)該是實(shí)質(zhì)性的資不抵債。恒大要得救，除非3-4線房價再暴漲一波，或者直接給恒大注資1萬億，但這些事情都是不太現(xiàn)實(shí)的。

  其實(shí)保交房，讓恒大慢慢倒下，誰買了恒大的債算誰倒霉，已經(jīng)是目前最理智的結(jié)果了。不過目前地產(chǎn)百強(qiáng)民企里面境況比恒大好不了多少的房企大概至少有20家........

  這些公司也都面臨資產(chǎn)里面土地大幅跌價，但債務(wù)還是要照常還的問題。如果后面這些已經(jīng)進(jìn)ICU的公司也出現(xiàn)違約，那事情就比較糟糕。

  ?市場熱股

  A股方面，雖然美股大跌對于A股情緒上有一些影響，但是周末總體利好消息居多，對于A股提振作用更明顯，所以早盤集合競價大盤指數(shù)小幅高開之后，稍微震蕩一下就在金融、地產(chǎn)等板塊上漲的帶動下強(qiáng)勢上漲。除了CXO、鋰電池、半導(dǎo)體等高景氣度板塊出現(xiàn)調(diào)整之外，大部分股票都處于紅盤的狀態(tài)。

  板塊方面，證券板塊表現(xiàn)強(qiáng)勢，興業(yè)證券早盤強(qiáng)勢拉漲停，漲停板封單一度超過11個億，板塊內(nèi)中信證券、廣發(fā)證券漲幅都在5個點(diǎn)以上。

  券商板塊的大漲，一方面是券商板塊近期總體表現(xiàn)不錯，指數(shù)在今日之前已經(jīng)出現(xiàn)連續(xù)的三連陽走勢，并且成交量在逐步放大，這表明券商板塊近期的熱度在增加。另一方面，上周五盤后lkq在中南海紫光閣視頻會見國際貨幣基金組織總裁格奧爾基耶娃時提到了ZG將繼續(xù)實(shí)施穩(wěn)健的貨幣政策，保持流動性合理充裕，并且適時降準(zhǔn)。

  lkq總體對貨幣政策的定調(diào)和半個月前央媽貨幣鄭策對于“流動性合理充裕”的定調(diào)是一致的，并且提到了降準(zhǔn)，一般情況下總理提到降準(zhǔn)，央媽會在一到兩周之內(nèi)執(zhí)行此政策，所以本次的降準(zhǔn)預(yù)計很快會到來。

  降準(zhǔn)是直接利好銀行、券商等板塊的，所以今日券商板塊的走強(qiáng)更多的是對于降準(zhǔn)預(yù)期的提前反應(yīng)，短期券商板塊至少到央行降準(zhǔn)落地之前都會有一定的行情，短期低位券商股或者機(jī)構(gòu)關(guān)注度高的券商股都值得關(guān)注。

  EDR方面，這個概念近期炒作已經(jīng)持續(xù)一段時間了，銳明技術(shù)三連板漲停，啟明信息五天四板漲停。同時同花順軟件今日也推出了這個概念指數(shù)。一般情況下，同花順軟件新推出一個熱門概念，短期這個概念被普及之后都容易被爆炒(同花順看盤軟件群眾基礎(chǔ)好)。

  從鄭策上來說，工信部發(fā)布的GB7258--2017《機(jī)動車運(yùn)行安全技術(shù)條件》gj標(biāo)準(zhǔn)第 2 號修改單，自2022年1月1日開始，新生產(chǎn)的乘用車應(yīng)配備符合GB 39732規(guī)定的EDR(汽車事件數(shù)據(jù)記錄系統(tǒng)，俗稱黑匣子系統(tǒng)。)

  這和2019年工信部倡導(dǎo)安裝ETC有類似的效果，整個一年的時間，ETC板塊的行情是相當(dāng)火爆的，金溢科技、博通集成等股票業(yè)績與股價均出現(xiàn)翻倍大漲，現(xiàn)在的EDR概念不得不讓人聯(lián)想，短期持續(xù)關(guān)注。

  其他板塊方面，軍工、稀土等板塊盤中拉升較快，zg鋁業(yè)超跌反彈早早封漲停。CRO板塊基本全部綠盤，半導(dǎo)體板塊今日回調(diào)幅度也不小，熱門股斯達(dá)半島、立昂微跌幅都超過5個點(diǎn)。還是近期半導(dǎo)體漲太多了，資金高低切換，跑去有降準(zhǔn)利好預(yù)期的券商、地產(chǎn)、銀行等板塊去了。

  綜合來說，當(dāng)前A股市場流動性充裕，新能源、半導(dǎo)體、軍工等板塊景氣度很高，金融、地產(chǎn)等方向估值較低，消費(fèi)、醫(yī)藥等板塊位置較低，整體行情是不差的，均衡配置，各個方向都布局一些股票才更適應(yīng)當(dāng)下市場輪動的節(jié)奏。更多股票資訊，關(guān)注財經(jīng)365！